駿利亨德森平衡基金
高信念股票與主動管理型債券：
強調資產增值和減低波動性之間的平衡。
- 本基金投資於股票，須承受證券價值波動的股本證券風險 。
- 本基金投資於債券及資產╱按揭抵押證券╱商業票據，須承受較高利率、信貸╱對手方，波動性、流動性、降級、估值及信貸評級風險，或會具較高波動性。
- 投資本基金涉及一般投資、人民幣貨幣及兌換、貨幣、對沖、經濟、政治、政策、外匯、流動性、稅務、法律、監管及證券融資交易相關風險。在極端的市場環境下，閣下可能會損失全部投資。
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- 本基金可使用金融衍生工具作投資及有效管理投資組合目的，並涉及對手方、流動性、槓桿、波動性、估值、場外交易、信貸、貨幣、指數、交收違約及利率風險，本基金可能蒙受全部或重大損失。
- 本基金的投資集中於美國公司╱債券，或會具較高波動性。
- 本基金可酌情決定(i)從本基金的資本中支付股息，及╱或 (ii)從收益總額中支付股息，同時從本基金的資本中扣除所有或部份費用及開支，導致可供本基金支付股息的可分派收益增加，故本基金實際上可從資本中支付股息。此可能導致本基金的每股資產淨值即時減少，並相等於從投資者的原本投資或該原本投資應佔的任何資本增益中退回或提取部份款項。
- 投資者不應只根據本文件而作出投資決定，並應細閱有關的發售文件以理解更詳細的投資風險。
隱藏內容
為何當前仍需採用平衡型投資策略？
雖然近期市場動盪，但平衡投資策略對於減低風險和實現長期收益方面，依然至關重要。
60/40股債投資策略提供多項優勢
簡單直接、具成本效益的多元化配置
投資者只需作出一項投資，便可以涉足於各種不同的資產類別、投資風格和市場。
高效的投資組合解決方案
平衡基金的核心配置旨在確保作出多元化、風險妥善管理的投資，以實現穩定的資本增值和抗跌力。
保持一致性
由於投資者明白，他們的核心資產配置進行的調整是為了駕馭各種市況，因此會對其核心資產配置更有信心。
駿利亨德森平衡基金
駿利亨德森平衡基金：主動管理的一站式核心解決方案
靈活多變、強韌不息
有別於傳統投資：30多年來，駿利亨德森始終為客戶提供簡單方便的資產配置解決方案，專注於捕捉市場上行空間和減低市場下行風險。
駿利亨德森平衡基金的成功之道
駿利亨德森平衡基金的動態資產配置策略相當靈活，在預計市場出現波動時會採取防禦對策，同時尋求強勁的經風險調整後回報。與許多競爭對手不同，我們的的資產配置不受到靜態的目標所限制，駿利亨德森平衡基金則可以根據市場狀況，主動地把股票比例於35%至70%之間靈活配置。
該策略在回調時有何作用？
基金團隊的動態策略相當靈活，能在市場出現波動性之前採取防禦對策，同時致力實現強韌的經風險調整後回報。
過去每當市場下行時，本基金仍表現出色。
在市場低迷時期，不論是2000年代初期的科網股泡沫爆破，抑或是2008年的環球金融危機，本基金錄得的下行幅度較少。
過去表現並不預測未來回報。
穩步取得成功
基金團隊的動態策略相當靈活，能在市場出現波動性之前採取防禦對策，同時致力實現強韌的經風險調整後回報。
駿利亨德森平衡基金 在 10 年、15 年和 20 年期間，按月滾動期 100% 的時間
表現優於基準 * 。
資料來源：晨星、駿利亨德森投資，截至 2024年12 月 31 日。
註：成功率是基於自基金成立 24/12/98 以來的滾動月度回報，圖表描繪了平衡基金（A2 美元總額）跑贏平衡指數的時間百分比。平均超額表現代表了，該基金在表現優異期間的平均表現，或在表現不佳期間的表現不佳的程度。*平衡指數(60%標普500®指數／40% 彭博美國綜合債券指數)。
過往表現不能預測未來回報。
分析動態配置與市場波動性
本基金的動態策略相當靈活，能在市場出現波動性之前採取防禦對策，同時致力實現強勁的經風險調整後回報。這個流程加上多元的回報驅動因素，有助減低下行風險。
資料來源：駿利亨德森投資，截至2024年12月31日。
沒有保證投資過程將持續帶來成功的投資。 股票配置分配會隨著時間的推移而變化，視策略性投資決定而定。 CBOE 波動率指數® 或 VIX® 指數® 顯示了市場對 30 天波動率的期望。 它採用廣泛的 S&P 500® 指數期權的隱含波動率構建，是廣泛使用的市場風險衡量標準。 VIX 指數方法是芝加哥期權交易所委員會的財產，不隸屬於駿利亨德森。
資本面臨風險。過往表現不能預測未來回報。
我們的股票和固定收益分析師，並肩一起研究同樣的環球板塊，從而更深入地剖析公司基本因素展望，並了解企業管理層的真實想法。
投資團隊
讓我們的團隊為您作出股債資產配置決策，以避免因市場波動性而可能作出的一些情緒化投資決策。
Jeremiah Buckley, CFA
投資組合經理、研究分析師
自1998年起加入金融業。1998年起加入駿利亨德森。
Greg Wilensky, CFA
投資組合經理、研究分析師
自 1993 年起加入金融業。2020年起加入駿利亨德森。
Michael Keough
投資組合經理、研究分析師
2007年起加入金融業。2007年起加入駿利亨德森。
駿利亨德森平衡基金
適合尋求簡單和透明投資組合的投資者，
股票的動態配置比例為35%至70%。