Status ai sensi del Regolamento UE relativo all'informativa sulla sostenibilità nel settore dei servizi finanziari (SFDR)

Janus Henderson Horizon US Sustainable Equity Fund

Identificativo della persona giuridica: 213800IO8UPHJ5RO8R12

A. Sintesi

Il Fondo è classificato tra quelli che soddisfano le disposizioni di cui all’Articolo 9 dell’SFDR, ossia di prodotto che come obiettivo persegue un investimento sostenibile. Effettuerà un minimo del 25% di investimenti sostenibili con un obiettivo ambientale in attività economiche che non si qualificano come ecosostenibili ai sensi della tassonomia dell'UE. Effettuerà almeno il 25% degli investimenti sostenibili con un obiettivo sociale. Gli investimenti sostenibili non arrecano un danno significativo ad alcun obiettivo di investimento sostenibile dal punto di vista ambientale o sociale, tenendo conto di alcuni dei principali effetti negativi e allineandosi alle Linee guida dell'OCSE destinate alle imprese multinazionali e ai Principi guida delle Nazioni Unite su imprese e diritti umani. L'obiettivo d'investimento del Fondo mira a generare una crescita del capitale a lungo termine investendo in società statunitensi che contribuiscono allo sviluppo di un'economia globale sostenibile attraverso temi ambientali e sociali quali l'energia più pulita, la gestione delle risorse idriche e i trasporti sostenibili. Il Fondo non utilizza un benchmark di riferimento per conseguire l’obiettivo d’investimento sostenibile.

Il Gestore degli investimenti utilizza un test di accettazione/non accettazione, il che significa che ogni partecipazione deve soddisfare tutti e tre i requisiti seguenti:

1. in base alla mappatura dei ricavi rispetto alle tematiche del Gestore degli investimenti, contribuisce a un obiettivo ambientale o sociale;
2. non causa danni significativi ad alcun obiettivo d'investimento sostenibile di tipo ambientale o sociale; e
3. segue le pratiche di buona governance.

Sebbene ciascuna partecipazione debba superare i test sopra descritti, il Gestore degli investimenti attribuisce un peso del 25% alla considerazione di ciascuna delle (1) rientrate che corrispondono a un obiettivo ambientale o sociale; (2) non arrecare un danno significativo ad alcun obiettivo ambientale; (3) non arrecare un danno significativo ad alcun obiettivo sociale; (4) pratiche di governance.

Il Fondo mira alla crescita del capitale investendo nel mercato azionario globale e, in particolare, mediante l’esposizione a società i cui prodotti e servizi hanno un impatto positivo sull’ambiente o sulla società, contribuendo così allo sviluppo di un’economia globale sostenibile.

Gli elementi vincolanti della strategia di investimento descritta di seguito sono implementati tramite filtri di esclusione all’interno del sistema di gestione degli ordini del Gestore degli investimenti, o altrimenti integrati nel processo di selezione e monitoraggio degli investimenti, utilizzando fornitori di dati di terze parti e ricerche interne proprietarie su base continuativa. I filtri di esclusione sono implementati sia prima che dopo la negoziazione, consentendo al Gestore degli investimenti di bloccare qualsiasi transazione proposta in un titolo escluso e di identificare eventuali modifiche allo stato delle partecipazioni quando i dati di terze parti vengono aggiornati periodicamente.

Le società in cui vengono effettuati gli investimenti vengono valutate dal Gestore degli investimenti per seguire buone prassi di governance. Le buone pratiche di governance delle società partecipate sono valutate prima di effettuare un investimento e successivamente periodicamente in conformità con la JHI Responsible Politica d'investimento, che incorpora la nostra Politica di Rischio di Sostenibilità ("Politica").

La politica stabilisce gli standard minimi in base ai quali le società partecipate verranno valutate e monitorate, su base continuativa, dal Gestore degli investimenti prima di effettuare un investimento. Tali standard possono includere, a titolo esemplificativo ma non esaustivo, strutture di gestione solida, rapporti con i dipendenti, remunerazione del personale e conformità fiscale. L’Investment Manager attribuisce particolare importanza alla valutazione della cultura aziendale, dei valori, della strategia aziendale, della composizione e diversità della struttura dirigenziale, della trasparenza fiscale, degli audit, dei controlli e della remunerazione. Gli standard di corporate governance generalmente accettati possono essere adattati per le organizzazioni più piccole oppure per tenere conto degli standard di governance locali, ove opportuno, a discrezione del Gestore degli investimenti. La politica è disponibile all'indirizzo www.janushenderson.com/esg-governance. Inoltre, il Gestore degli investimenti è un firmatario dei Principi delle Nazioni Unite per l’investimento responsabile (UNPRI). In qualità di firmatario, le pratiche di buona governance delle società oggetto d’investimento vengono valutate anche tenendo conto dei principi dell’UNPRI prima di effettuare un investimento, e in seguito periodicamente.

Almeno il 90% degli investimenti del prodotto finanziario deve soddisfare gli obiettivi di investimento sostenibile del prodotto stesso. La percentuale di investimenti nel Fondo che sono allineati alla tassonomia dell'UE è dello 0%. Gli indicatori di sostenibilità utilizzati per misurare il raggiungimento dell'obiettivo di investimento sostenibile del Fondo sono: -

1. Il Gestore degli investimenti utilizza criteri di selezione per garantire che il Fondo investa solo in società che ricavano almeno il 50% dei propri profitti previsti, attuali o futuri, da beni o servizi rientranti nei temi di sviluppo sostenibile del Gestore degli investimenti, esposti in seguito: -

Tematiche di sviluppo sostenibile
Efficienza	Immobili e finanza sostenibili
Energia più pulita	Sicurezza
Gestione dell’acqua	Qualità della vita
Servizi ambientali	Conoscenza e tecnologia
Trasporto sostenibile	Salute

2. Carbonio - Intensità di carbonio obiettivi 1 e 2
3. Carbonio - Impronta di carbonio obiettivi 1 e 2
4. Conformità complessiva al Global Compact delle Nazioni Unite
5. Filtri di esclusione ESG

JHI ha scelto MSCI come fonte primaria di dati per le ricerche ESG (Environmental, Social and Governance). Laddove vengano identificate lacune di copertura, è possibile utilizzare fornitori di dati ESG specializzati o ricerche interne per integrare la ricerca ESG. Ciò contribuisce a garantire che i dati e le metodologie coerenti ricevano una misura ESG per tipo di titolo e quindi possano essere confrontati correttamente nel processo di costruzione del portafoglio. La copertura dei dati è orientata direttamente dalla copertura del fornitore di dati ESG sottostante. Il conseguimento delle caratteristiche sociali e ambientali non dipende interamente da dati di terze parti o da eventuali limitazioni metodologiche ed è in genere informato anche da ricerche proprietarie, da impegni con le società beneficiarie degli investimenti, laddove vi possano essere rilevanti lacune nei dati. La JHI Responsible Politica d'investimento, che incorpora la Politica di Rischio di Sostenibilità di JHI, definisce l'approccio aziendale all'integrazione ESG, inclusi i Principi di Investimento Responsabile di JHI per il successo degli investimenti a lungo termine, i nostri approcci alla Stewardship e all'Engagement e le Baseline Exclusions applicate alle società partecipate. Questi criteri di esclusione si basano su classificazioni fornite da fornitori terzi di dati ESG. La classificazione è soggetta a un override della ricerca sugli investimenti nei casi in cui esistono evidenze sufficienti che il campo di analisi di terzi non è preciso o adeguato al caso. Ogni Investment desk completa i propri processi di due diligence prima di prendere qualsiasi decisione d'investimento in relazione ai suoi fondi Articolo 9, utilizzando strumenti e ricerche interne ed esterne. Il conseguimento delle caratteristiche sociali e ambientali non dipende interamente da dati di terze parti o da eventuali limitazioni metodologiche ed è in genere informato anche da ricerche proprietarie, da impegni con le società beneficiarie degli investimenti, laddove vi possano essere rilevanti lacune nei dati. La stewardship è parte integrante e naturale dell'approccio attivo e a lungo termine di Janus Henderson alla gestione degli investimenti. I dettagli dell'approccio di JHI all'Engagement sono disponibili nella "Responsible Politica d'investimento" pubblicata nella "ESG Resource Library" sul sito web di Janus Henderson.